股指期貨交割日效應(yīng)是什么?
期指交割日效應(yīng)也被稱為期指到期日效應(yīng),是指在股指期貨結(jié)算日當(dāng)天,期貨和現(xiàn)貨的成交量和波動(dòng)率都會(huì)顯著增加的現(xiàn)象。
股指期貨交割對(duì)股市有什么影響?
股指期貨臨近交割日的時(shí)候,將會(huì)加大A股市場(chǎng)的波動(dòng)幅度,這是因?yàn)榇嬖诮桓钊招?yīng)的影響。“交割日效應(yīng)”是指期貨合約的交割日快要到來(lái)時(shí),期貨交易的雙方運(yùn)用各種手段對(duì)期貨價(jià)格施加影響來(lái)為自己謀取最大限度的利益。因此,臨近股指期貨交割日時(shí),A股市場(chǎng)的波動(dòng)會(huì)加劇。
關(guān)鍵詞: 股指期貨交割日效應(yīng) 期貨每月交割日